聚焦科创板新材料投资赛道 南方上证基金积极建仓

当下新一轮科技革命与产业变革，为我国经济转型提供了契机，也催生出对新材料的大量需求，新材料板块有望出现较好的投资机会。日前，聚焦科创板新材料主题投资赛道的南方上证科创板新材料交易型开放式指数证券投资基金（代码：588160；场内简称：新材科创；场内扩位简称：科创板新材料ETF）正式成立，并将于10月26日在上海证券交易所正式上市。据了解，目前南方科创材料ETF相关投资团队正在积极建仓，在上海证券交易所上市交易前，预计90%以上的基金资产净值将投资于上证科创板新材料指数的成分股和备选成分股，有望为科创板新材料板块带来增量资金。

据了解，南方上证科创板新材料ETF跟踪的是上证科创板新材料指数，反映了科创板市场代表性新材料产业上市公司证券的整体表现。

南方基金表示，一方面，上证科创板新材料指数聚焦板块龙头，汇聚新材料板块的“领跑者”，指数代表性强。另一方面，上证科创板新材料指数呈现突出的“硬科技”属性。2022年中报数据显示，指数成分股营业收入与净利润分别同比增长27.38%、15.08%，同期中证800成分股为9.33%、2.59%。同时，指数成分股ROA以及销售毛利率领先中证800，指数盈利特征明显。指数分析师一致预测利润同比增速达到49.94%，高于中证800的19.92%。

从指数的历史表现来看，南方基金分析称，上证科创板新材料指数历史表现良好，指数弹性较强，有利于捕捉短期交易机会。指数长期市场表现良好，上证科创板新材料指数自发布日以来，指数年化收益率为12.80%，而同期主要宽基指数沪深300、全A收益率分别为-2.35%、4.09%；从波动角度衡量，指数的年化波动率为41.05%，高于沪深300、中证500和全A指数，显示指数弹性较强；指数收益风险比为0.31，收益风险表现也好于同期宽基指数。

南方基金进一步分析称，新材料产业正处于发展关键阶段，长期投资价值凸显。首先，性能优异的新材料的国产化发展成为我国实现制造业强国的关键支撑。其次，产品渗透率提升+下游需求景气度+公司核心竞争力为新材料公司发展保驾护航。最后，近期原料价格回落+海外贸易环境改善带来估值反弹空间，新材料公司毛利率边际改善，公司提价通道及盈利共振能力或将增强。

值得一提的是，南方基金持续深耕指数投资领域，多年来已积淀深厚实力，六度获评被动投资金牛基金公司。在系统化能力搭建方面，南方基金指数团队自主开发了专业全面的深度量化研究平台，实现了科学化、流程化、标准化的量化策略研发与指数产品设计；在产品布局方面，南方基金作为“中小盘ETF专家”，已形成了以中证500ETF（510500）和中证1000ETF（512100）为王牌，旗下全市值、多行业、多主题、SmartBeta、跨境等工具型产品全覆盖。此次南方上证科创板新材料ETF的成立与上市，将进一步完善南方基金的ETF产品线。